BUNGA NOMINAL DAN BUNGAN EFEKTIF

Suku Bunga Nominal (Nominal Rate)

Suku bunga nominal adalah suku bunga yang biasa kita lihat bank atau media cetak. Misalnya perusahaan meminjam uang dari bank sebesar $100.000 selama setahun pada suku bunga nominal 10%, maka pada akhir tahun perusahaan harus mengembalikan pinjaman tersebut sebesar $110.000 (yaitu $100.000 x 10%).
Suku bunga nominal cenderung naik seiring dengan angka inflasi. Jika, misalnya, bank memberlakukan suku bunga 10% pada ekspektasi inflasi selama satu tahun ke depan adalah 0%, maka bank mungkin akan memberlakukan suku bunga 13% jika ekspektasi inflasinya adalah 3%.

Tingkat Bunga Nominal adalah tingkat bunga yang tercantum pada surat berharga, dihitung berdasarkan harga pembelian dan jatuh tempokewajiban.

Suku bunga nominal per tahun yang merupakan perkalian tingkat suku bunga per periode (suku bunga efektif per periode) n dengan jumlah periode pemajemukan dalam setahun m .

r = n . m

Contoh :
Jika diketahui suku bunga 6% semiannualy, maka suku bunga nominal per tahunnya adalah r = 6% x 2 = 12%.

Suku Bunga Efektif (Effective Rate)

Adalah suku bunga sesungguhnya dalam satu tahun yang tepat dibayarkan terhadap sejumlah uang yang kita simpan atau pinjam. Suku bunga efektif diekspresikan dengan persamaan sbb :

i eff = (1 + r/m)m - 1

Jika dibandingkan kedua sistem bunga itu, maka masing-masing memiliki kelebihan dan kelemahan. Kelebihan sistem bunga nominal adalah jika kita hendak melakukan pelunasan awal, maka porsi pokok hutang yang berkurang cukup sebanding dengan jumlah uang yang telah kita angsur. Namun kelemahannya, bunga itu cukup besar karena dihitung dari pokok hutang awal.

Sistem bunga efektif akan lebih berguna untuk pinjaman jangka panjang yang tidak buru-buru dilunasi di tengah jalan, karena jika kita membandingkan nominal bunga yang kita bayarkan, jauh lebih kecil dari sistem bunga nominal.

Contoh simulasi kredit bunga efektif :

Pinjaman Anda

Total pinjaman	: Rp 100.000.000,00
Lama pinjaman	: 10 bulan
Bunga per tahun	: 7,00%

Cicilan Anda (Bunga EFEKTIF)

Bulan	Bunga	Pokok	Angsuran	Sisa pinjaman
1	Rp 583.333,33	Rp 10.000.000,00	Rp 10.583.333,33	Rp 90.000.000,00
2	Rp 525.000,00	Rp 10.000.000,00	Rp 10.525.000,00	Rp 80.000.000,00
3	Rp 466.666,67	Rp 10.000.000,00	Rp 10.466.666,67	Rp 70.000.000,00
4	Rp 408.333,33	Rp 10.000.000,00	Rp 10.408.333,33	Rp 60.000.000,00
5	Rp 350.000,00	Rp 10.000.000,00	Rp 10.350.000,00	Rp 50.000.000,00
6	Rp 291.666,67	Rp 10.000.000,00	Rp 10.291.666,67	Rp 40.000.000,00
7	Rp 233.333,33	Rp 10.000.000,00	Rp 10.233.333,33	Rp 30.000.000,00
8	Rp 175.000,00	Rp 10.000.000,00	Rp 10.175.000,00	Rp 20.000.000,00
9	Rp 116.666,67	Rp 10.000.000,00	Rp 10.116.666,67	Rp 10.000.000,00
10	Rp 58.333,33	Rp 10.000.000,00	Rp 10.058.333,33	Rp 0,00
Total	Rp 3.208.333,33	Rp 100.000.000,00	Rp 103.208.333,33